央广网北京5月12日消息（记者唐婧）据中央广播电视总台经济之声报道，近期，国内多家中小银行密集发布公告，通知下调存款、定期存款等主流储蓄产品利率。不少农商行、村镇银行长期限存款利率已跌破2%，全面步入利率“1时代”，低利率常态化趋势更加明显。为何本轮存款利率下调的“主力军”是中小银行？“低利率时代”储户应该如何应对？

本轮存款利率下调的“主力军”是以农商行和村镇银行为主的中小银行。比如，西安高陵阳光村镇银行自今年5月11日起，下调一年期、五年期存款利率，相比2025年12月分别下降15个基点和5个基点。另外，通知存款一天、七天存款利率分别为0.55%、0.85%，相比2025年12月分别下降了40个基点和50个基点。

山西广灵农商银行近期公告，自今年5月1日起全面下调各期限存款利率，一年期、二年期、三年期、五年期存款利率都分别下调了10个基点，一年期存款利率降至1.35%，五年期存款利率降至1.7%。

中国邮政储蓄银行研究员娄飞鹏分析，近期多地农商行集中下调存款利率，而国有行或者股份制银行保持相对稳定，可以看作是农商行对于存款利率下调的跟随行为。

娄飞鹏表示：“这是因为去年国有行或者股份制银行已经完成了多轮存款利率下调，而农商行当前更多是跟随下调存款利率，同时银行也存在净息差压力。对于农商行来说，贷款收益率下行叠加高息存款到期，也为它提供了调整存款利率管控成本的窗口期。再一个就是负债结构不同，国有行或者股份制银行活期存款占比较高，而农商行更多依赖定期存款，那么中长期存款它的成本更高，所以农商行对于调整存款利率的需求更加迫切。”

招联首席经济学家董希淼表示，在央行等金融管理部门的政策指引下，推动银行降低负债成本，进而带动社会综合融资成本稳中有降，已是明确政策导向，下调存款利率完全契合监管要求。叠加市场利率整体下行，银行降息成为市场化自然选择。由于各家银行客户结构、市场策略存在差异，存款利率下调的节奏与幅度呈现明显分化，部分小型银行调整更快、降幅更大。中长期来看，存款利率将维持下行通道。

董希淼认为：“因为整个有效信贷需求还不是特别足，信贷投放还面临比较大的压力，这样就会压低资产端的收益，导致存款利率不可能继续保持现有的水平。第二就是现在融资结构也在发生变化，更多的企业慢慢依赖于发债、发行股票来获得融资，这会导致对贷款的需求减少。总之这些因素会压低资产端的收益，负债端也必须相应做调整。”

面对持续深化的低利率时代，存款收益缩水、存款搬家现象凸显，不少储户纠结资产如何配置。董希淼建议，储户需要理性接受低利率成为常态化的现实，主动调低投资收益预期，存款利率动辄4%、5%的时代已然落幕，不要固守传统储蓄高收益的思维。当然，也要根据自己的风险偏好来做好适合个人和家庭的资产配置。

董希淼表示：“如果你风险偏好比较低，不愿意接受较高的风险，那么你只能接受较低的利率。如果你风险偏好比较高，可以承担更高的风险，那么你可以投向一部分存款现金管理类理财产品，这些相对是稳健的，你还可以投资债券基金、股票基金，甚至投股票跟黄金。如果你是一个原来比较偏好存款的，现在存款利率下降，想在比较稳健的前提下获得相对高的收益。那么在存款之外，你可以投货币基金，可以投一些现金管理类理财产品，也可以适当配置一些债券型基金。”